Joachim Berchtikou

Conseil en corporate finance et M&A pour PME/ETI et fonds d'investissement. Accompagnement stratégique sur opérations de croissance externe, levées de fonds et structuration financière. Levées de fonds & financement: • Structuré et finalisé une levée de fonds de 10M€ pour une plateforme d'éoliennes offshore: modélisation financière, business plan investisseur, structuration deal, due diligence investisseurs et négociation des conditions de financement • Élaboré et déployé un plan de financement de 4M€ pour un fabricant cartes électroniques, incluant structuration bancaire, business case et plan de croissance organique visant à multiplier le CA par 2,5 en 4 ans M&A & Transaction Services: • Accompagné deux fonds d'investissement sur acquisitions sectorielles (services CVC + logiciels B2B industriels): due diligence financière et opérationnelle approfondie, modélisation DCF et multiples de valorisation, quantification des synergies post-acquisition, élaboration des business cases investisseurs et accompagnement des négociations jusqu'au closing • Réalisé analyses de marché, screening de cibles, mémorandums d'investissement et présentations comités d'investissement Expertises mobilisées: Financial modeling, DCF/LBO valuation, due diligence buy-side, business plan & forecasts, négociation financière, structuration de deals.

Restructuration direction financière EMEA en préparation de la cession à un fonds d'investissement. Contexte: forte croissance (CA ×2,2 en 2 ans) mais rentabilité dégradée (perte -9,4M€ en 2023). • Redressement rentabilité: Résolu charges exceptionnelles -13,8M€, retour bénéfice +1,37M€ (+10,77M€ vs 2023) • Sécurisation cash: Implémentation 13-week forecasting, pilotage BFR tendu, plans d'action encaissements/stocks • Exit Blackstone: Dataroom structurée, 150+ requêtes DD investisseur traitées, fiabilisation comptes sociaux/consolidés pour sécuriser closing Expertises: Financial restructuring | Cash forecasting | DD sell-side | Consolidation IFRS.

Pilotage du retournement financier d'un site industriel de 190 collaborateurs. Contexte: site en difficulté après son intégration au sein du groupe ESARIS (Bpifrance), rentabilité dégradée (EBITDA 3,6 % en 2022). • Redressement performance: CA +19% (12,0M€ → 14,3M€), EBITDA ×3,6 (433K → 1,54M€, +7,2 points de marge), retour rentabilité nette (+806K€) • Optimisation BFR: Réduction stocks 138j → 125j, délais clients -10 jours, BFR optimisé créant capacité d'autofinancement portée de 0,5M€ à 1,4M€ • Renforcement structure: Fonds propres +1M€, dette nette quasi nulle, création des conditions de croissance durable Expertises: Turnaround industriel | Optimisation BFR | Pilotage performance opérationnelle.

Structuration du pilotage financier post-MBO. Contexte: PME industrielle détenue par management et fonds PE, exigences de création de valeur et Exit du fonds. • Croissance & rentabilité: CA +23% (12,4M€ → 15,2M€), marge opérationnelle 7% → 20% (+13 points), résultat net ×2,8 (746K → 2,09M€) • Libération cash: BFR optimisé de 125j → 56j (-69 jours), stocks 87j → 46j, libération ~2M€ trésorerie pour financer croissance • Pilotage LBO: Reporting cash/EBITDA/covenants, prévisions 13 semaines, accompagnement distribution dividendes (2,09M€) Expertises: Pilotage post-LBO | Cash management | Reporting PE/actionnaires | Optimisation BFR.

Structuration de la fonction Finance pour un modèle SaaS. Contexte: filiale française d'un groupe européen en croissance, avec un besoin d'adapter le pilotage financier aux spécificités du modèle SaaS. • Structuration Finance SaaS: P&L France, reporting GAAP groupe, règles reconnaissance revenus (cut-offs, revenus différés, contrats) • KPI & pilotage: Tableaux de bord récurrents (marges par offre, churn, backlog, LTV/CAC), prévisions trésorerie pour accompagner croissance Expertises: Finance SaaS | Reconnaissance revenus | Reporting groupe international | KPI récurrents.

Refonte de la direction financière d'un réseau de distribution. Contexte: groupe en développement, besoins de structuration financière et de financement de la croissance. • Structuration Finance: Déploiement SAP, reporting segmenté (réseau/B2B/logistique), pilotage marges et profitabilité par canal • Financement croissance: Montage plan de financement 150M€ (acquisitions, modernisation réseau), factoring, lignes revolving • Gestion risques: Couvertures matières premières (swaps, contrats à terme), sécurisation marges dans environnement volatile Expertises: Structuration direction financière | Financement structuré | Gestion risques commodités | ERP SAP.

Réorganisation direction financière d'un groupe multi-sites. Contexte: 17 sites, ~30M€ CA, croissance externe active, besoin de consolidation et de pilotage groupe. • Structuration groupe: Reporting consolidé par filiale/métier, tableaux de bord analytiques marges/segments, plans amélioration rentabilité, arbitrage investissements • Support croissance: CA 30M€ → 37M€ (+23%), pilotage CAPEX (~4M€/an), négociation bancaire, modélisation business plan et montage LBO pour croissance externe Expertises: Consolidation multi-sites | Pilotage CAPEX | Structuration LBO | Croissance externe

Conception et déploiement de programmes d'accompagnement opérationnel & financier pour PME/PMI. Contexte: institution publique, coordination avec acteurs publics (Ministère de l’Industrie, FSI, CDC, Régions…). • Programmes financement: Accompagnement 600+ PME/PMI, mobilisation 2,5Mds€ - analyse stratégique/financière, business plans, structuration financements (dette/equity, aides publiques) • Performance opérationnelle: Amélioration compétitivité 150 PME via programme Cap Lean (lean management), +14% rentabilité moyenne • Cellule de crise 2008: Accompagnement entreprises en difficulté, plans restructuration, optimisation BFR (450M€ libérés) • Expertises: Financement PME | Business planning | Restructuration | Lean management

• Accompagné la direction générale de la Zone Asie dans son projet de croissance externe et d’acquisitions. Contribué à 2 acquisitions stratégiques en Chine (Mininurse, Yue Sai, ~50 M€ CA) : screening du marché, identification des cibles, due diligence financière, valorisation, modélisation des synergies, élaboration des business cases et recommandations pour l’expansion du groupe en Asie.

• Créé, développé et cédé un supermarché rentable (5 M€ de CA, 30 % de marge brute) : business plan, financement, pilotage du P&L, gestion de la trésorerie, management d'équipe et cession avec une valorisation à 4x l'investissement initial.